William F. Sharpe står bak Sharpe ratio som gir deg risikojustert avkastning fra investeringer.
Sharpe ratio
Sharpe ratioen er nyttig for å kunne se avkastningen eller Return on Investment justert for risiko. Den viser hvor mye gjennomsnittlig meravkastning du har fått i forhold til risikojustert rente delt på volatilitet eller risiko.
Den risikojusterte avkastningen er bedre jo høyere Sharpe ratioen er.
For å beregne risikojustert avkastning må du vite gjennomsnittlig avkastning fra investeringen og standardavvik. I tillegg må du også vite den risikofrie renten. Formelen du bruker er som følger:
- Sharpe Ratio = Rp – Rf / Op
Rp = porteføljens avkastning
Rf = risikofri rente
Op = standardavvik for porteføljens avkastning i perioden risikojustert avkastning beregnes for
 |
|
| |
| CFDer er komplekse instrumenter som innebærer stor risiko for raske tap på grunn av giring. 74% av alle ikke-profesjonelle kunder taper penger på CFDer hos denne leverandøren. Du burde tenke etter om du forstår hvordan CFDer fungerer og om du har råd til den høye risikoen for å tape penger. Profesjonelle kunder kan tape mer enn sitt opprinnelige innskudd. Opsjoner og børshandlede produkter er komplekse finansielle instrumenter og du risikerer kapitalen din. | |
Lær mer om strategi
Praktisk bruk av Sharpe ratio
Sharpe ratioen viser en investerings historiske avkastning justert for risiko. Dette blir i mange tilfeller sett på som forventet avkastning fra investeringen. Her er det viktig å huske på at historisk avkastning ikke er en garanti for fremtidig avkastning.
Normalt kan den risikojusterte avkastningen bedres ved å investere i flere ulike produkter som ikke korrelerer. Det samme vil som regel skje dersom du diversifiserer porteføljen.
Ved å finne den risikojusterte avkastningen kan du også avgjøre om en investerings avkastning kommer fra smarte investeringsbeslutninger eller høy risiko.